Zélina assiste avec la famille royale à la représentation du cirque qui a planté son chapiteau à Obéron. Le clou du spectacle est une authentique sirène, que Zélina cherche à rencontrer après le spectacle. Le directeur du cirque le lui interdit. En suivant sa marâtre, Zélina découvre que celui-ci fait trafic du sang de la créature, censé être un élixir de jouvence.